Resposta copiada dos comentários:
Seu "espaço livre" é alocado para uma partição estendida (é por isso que a coisa toda é verde), mas dentro da partição estendida , você pode fazer partições lógicas - e o espaço de espaço livre não está atualmente alocado para partições lógicas (portanto, "não alocado").
O Ubuntu pode funcionar bem com partições estendidas ...