Experimente MenuMeters (gratuito, existe desde sempre e tem uma opção para o status Ethernet, RAM, CPU e disco, você pode ativar os que quiser) ou Menus iStat (mais recentes e mais extravagante, mas shareware).
Com os Medidores de menu, se a conexão estiver inativa, as setas (Ethernet) serão cinza, caso contrário, elas serão vermelhas e verdes. Você pode alterar as cores ou as setas para gráfico e / ou taxa de transferência. No entanto, observe que, se a Ethernet estiver desconectada, mas o Wi-Fi estiver conectado, ela ainda mostrará setas vermelhas e verdes, porque há uma conexão ativa.
Edit (2016): Os MenuMeters originais não são compatíveis com o OS X 10.11 (El Capitan), porém esta versão funciona muito bem.