Tanto quanto eu saiba, o mais próximo que você vai chegar de tal aplicação no momento atual é com Win + R e digite
mshta.exe http://www.google.com/
No entanto, não há navegação, menus, nada. Não se integra com nada e é tão simples quanto possível. Você começa seu site aberto, é isso.
A maneira de usar isso seria criar um atalho, adicionar um ícone legal e voila, você pelo menos tem alguma coisa.
Aviso: Não há recursos do Internet Explorer com este aplicativo. Ele usa o mecanismo de renderização Trident e isso é tudo. Se você puder usar outra coisa, por favor, faça.