Você instalou os drivers de exibição específicos do Monitor Vendor?
Eu tenho uma tela plana de 20 "da LG que funcionou bem com os drivers internos do XP. Mas, depois que instalei os drivers de exibição fornecidos pelo fornecedor, pude ver uma diferença marcante.
A sua configuração também é boa o suficiente para o Windows 7 (boa placa gráfica, bom processador, 2 GB + RAM?)