A pior coisa que 'poderia' acontecer é a perda total de dados ...... No entanto, isso normalmente não é o caso e geralmente há muitos 'cofres falidos' colocados (por assim dizer) de tal forma que se um 'falha de energia' deve acontecer (como seria o caso em um desligamento forçado) você pode ter que fazer algumas opções básicas de recuperação do sistema (via F8 e 'safe mode') e possivelmente refazer as atualizações, mas geralmente nada para se preocupar.
Claro que tento seguir as 'regras' porque sempre há uma chance de falha em uma valiosa atualização do arquivo de inicialização: /
Fontes: meus próprios ciclos de energia forçada durante as atualizações do Windows