Você provavelmente formatou o dispositivo USB no sistema de arquivos FAT32, que não suporta arquivos maiores que 4 GB. Tente reformatá-lo como NTFS.
Eu gravei um pendrive USB de 16 GB hoje para que eu pudesse inicializá-lo e isso funciona muito bem. O problema que tenho é que ele não me deixa copiar uma imagem fantasma de 7GB para USB, ela diz que não há espaço suficiente. Quando olho no Windows, há 14GB disponíveis. Alguém pode me dar algumas dicas sobre esse assunto?