A chave é gerada em seu diretório de trabalho atual, ou seja, o diretório em que você estava enquanto executava o comando.
O prompt
Enter file in which to save the key (/home/z/.ssh/id_rsa):
será o padrão ~/.ssh/id_rsa
se você não fornecer nada.
Se você der uma entrada, isso será tratado como:
-
Caminho completo (absoluto) para o nome do arquivo final se começar com
/
-
Relativo ao
$PWD
se o caminho for relativo (não começa com/
)
Portanto, verifique seu diretório de trabalho atual, não ~/.ssh/
.