O boot duplo pode não ser o problema por si só, mas pode ser um gatilho para problemas conhecidos.
Problemas conhecidos
Em um caso, é possível que o dual boot possa revelar um bug para o driver existente de determinado hardware, de acordo com este Wiki do Debian citado abaixo.
If your wifi interface is not available in Windows after you installed and booted Debian, this is due to a bug in the Windows driver of your card.
Em outro caso, diz-se que o Windows desativou a placa wireless quando a energia estava desligada, fazendo com que o Wi-Fi ficasse indisponível para o Linux em uma máquina de boot duplo, de acordo com este tópico do fórum citado abaixo.
This is possibly due to windows having trouble to establish a wireless connection, then it shuts down the wireless card to save power. Unfortunately on some systems, bios/efi doesn't re-enable the card at next boot.
Existe uma solução alternativa para os dois casos acima.
Conclusões
Today in 2015, is there any risk of damaging hardware by setting up a traditional dual boot of Windows and Linux?
Sim e não. Existem problemas conhecidos quando o Windows dual boot e Linux em algumas máquinas. A inicialização dupla por si só não faz muito ou é improvável que danifique o hardware, mas pode levar a que determinado hardware, ou seja, adaptador sem fio seja desativado e inacessível para outro sistema, por exemplo, Linux.
Que azar de mim naquela época, porque essas descobertas são datadas de finais de 2012 ou mais recentes; Eu migrei para o Linux vários anos antes do que datado. Além disso, os laptops com adaptador sem fio danificado ou desativado foram descartados desde então, então não posso testar as soluções alternativas.
De qualquer forma, estou feliz por ter descoberto as explicações relevantes com as fontes acima.