SHOW PROCESSLIST (e a FULL variety) mostrará apenas as consultas em execução no servidor em que você executa a consulta, seja mestre ou escravo. Eu não sei de nenhuma maneira de fazer o que você está perguntando de uma forma nativa do MySQL - o mais próximo que eu encontrei é isto , que quando executado a partir do mestre, mostra todos os servidores que estão ou foram conectados como um escravo (mas não suas consultas).
Se o seu script é bom (e supondo que a latência da rede não seja um problema muito grande), então você pode escrever algo em sua linguagem favorita que remotamente executa esse comando em todos os servidores master / slave e gera uma bela format - pode ser um projeto divertido!