O Cheese no Ubuntu 11.10 começou a usar o toolkit Clutter GUI, que requer suporte a hardware OpenGL. Infelizmente, o seu cartão SiS não suporta OpenGL suficiente para permitir que o Cheese funcione. Mais aplicativos do GNOME planejam fazer a transição para o Clutter com o passar do tempo (nós lançamos uma versão mais antiga do Totem no 11.10 porque a versão mais nova usa o Clutter), então esse problema provavelmente ficará pior para você com o tempo.
Isso pode ser resolvido em 12.04 devido a parte do trabalho que está sendo feito no desenvolvedor do software OpenGL.