Você poderia usar CloneZilla para copiar o sistema operacional do HDD para o drive USB e usá-lo de lá. Você provavelmente precisará executar o disco de instalação do Windows 7 e executar um reparo no bootloader USB.
ATUALIZAÇÃO:
Como afirmado pela Moab nos comentários, você pode ter que usar os seguintes tutoriais para fazê-lo funcionar.