AFAIK, você já deve ter instalado o 10.6 para instalar o 10.7.
Você mencionou tentar um DVD do Snow Leopard, mas que tipo de DVD (restaurar, vender, gravar) e como você tentou inicializá-lo (painel de controle de inicialização, instalador no DVD, carregador de inicialização)?
Ao inicializar o sistema, mantenha pressionada a tecla de opção para entrar no gerenciador de inicialização. Você deve obter um menu mostrando a unidade de inicialização e qualquer mídia inicializável. Se o DVD não aparecer, ele não será inicializável nesse sistema. A aposta mais segura é usar um DVD de varejo.