O problema foi resolvido ... não sei como ou porque, mas aparentemente replicando a estrutura e a configuração da pasta same exact config which had already been attempted and failed
de um domínio criado pelo Plesk apareceu para resolver esse problema ...
Configuração resultante
<VirtualHost myip:80>
ServerAlias *.mydomain.com
ServerName mydomain.com
DocumentRoot /var/www/vhosts/mydomain.com/httpdocs
CustomLog /var/www/vhosts/mydomain.com/statistics/logs/access_log plesklog
ErrorLog /var/www/vhosts/mydomain.com/statistics/logs/error_log
<IfModule mod_userdir.c>
UserDir /var/www/vhosts/mydomain.com/web_users
</IfModule>
<IfModule mod_ssl.c>
SSLEngine off
</IfModule>
<Directory /var/www/vhosts/mydomain.com/httpdocs>
<IfModule sapi_apache2.c>
php_admin_flag engine on
php_admin_flag safe_mode off
php_admin_value open_basedir "/var/www/vhosts/mydomain.com/httpdocs:/tmp"
</IfModule>
<IfModule mod_php5.c>
php_admin_flag engine on
php_admin_flag safe_mode off
php_admin_value open_basedir "/var/www/vhosts/mydomain.com/httpdocs:/tmp"
</IfModule>
Options -Includes -ExecCGI
</Directory>
<Directory /var/www/vhosts/mydomain.com/web_users>
<IfModule sapi_apache2.c>
php_admin_flag engine off
</IfModule>
<IfModule mod_php5.c>
php_admin_flag engine off
</IfModule>
</Directory>
</VirtualHost>
Note que esta é apenas outra razão pela qual eu não gosto do Plesk ....