O pts/0 está informando qual "pseudo terminal" o usuário fez logon. Neste caso, é terminal 0,1,2 etc.
Um tty é um dispositivo terminal nativo, o backend é emulado em hardware ou kernel.
Um pts (dispositivo pseudo-terminal) é um dispositivo terminal que é emulado por outro programa (por exemplo: xterm, screen ou ssh são esses programas).