Experimente o "PowerShell ISE" e não o "PowerShell" - ele entende o UTF-8 e outros conjuntos de caracteres.
Atualização:
Problema
VocêestávendoÚemvezdeé
Análise
énopontodecódigo0xE9em
Ú está no ponto de código 0xE9 na página de códigos 850
Portanto, seu aplicativo está emitindo texto usando a codificação Latin-1. No entanto, seu console está configurado para a página de código 850.
Solução
Usar chcp
para alterar a codificação do console, em conjunto com uma fonte codificada adequadamente, provavelmente resolverá o problema.
Eu posso reproduzir o problema e corrigi-lo alterando as propriedades do prompt de comando para alterar a fonte de "Raster" para "Lucida Console". As fontes Raster têm o que a Microsoft chama de codificação OEM.