Sim, isso é possível e muito fácil de configurar. Se você tiver acesso à LAN, poderá usar um sniffer passivo, como Wireshark ou tcpdump para monitorar todo o tráfego na rede. Há vários tutoriais on-line sobre como configurar o Wireshark para capturar o tráfego da rede. Aqui está um link para a documentação oficial: Guia do Usuário do Wireshark .
No entanto, para qualquer tráfego criptografado (com SSL / TLS, SSH, etc), você poderá capturar os pacotes, mas não poderá ler os dados. Nesse caso, você teria que recorrer a algum tipo de ataque MITM usando uma ferramenta como sslsniff / sslstrip . Para uma explicação de como isso funciona, confira este vídeo: Derrotar o SSL usando o sslstrip .